Financieringsbehoefte
Financieringspositie
Op financieringspositiebasis van de voorliggende rekening is de behoefte aan financieringsmiddelen uitgekomen op € 548 miljoen wegens (netto-) investeringen in materieel, aankopen van gronden en gebouwen en uitvoering van projecten, waaronder grondexploitaties. Dit is € 18 miljoen lager dan tijdens het opmaken van de begroting 2020 was voorzien.
Interne financieringsmiddelen, reserves en voorzieningen tezamen met reeds in eerdere jaren aangetrokken langlopende leningen, bedroegen € 500,2 miljoen (€ 520,2 - € 20,0 miljoen). Derhalve is er op rekeningbasis een financieringstekort van € 47,8 miljoen, waarin is voorzien middels € 20,0 miljoen aan nieuw opgenomen langlopende leningen, € 26,3 miljoen aan netto leverancierskrediet en een rekening-courant krediet van € 1,5 miljoen.
In de begroting 2020 hadden wij rekening gehouden met het aantrekken van € 30 miljoen aan nieuwe leningen in 2020. Zoals ook uit de verderop opgenomen tabel "verloop opgenomen langlopende geldleningen" blijkt, is dit beperkt gebleven tot € 20 miljoen.
Om de totale schuldpositie te beschouwen dienen korte leningen, lange leningen en de positie in rekening-courant samen genomen te worden. Dit tezamen gezien is onze schuld in 2020 met € 26 miljoen afgenomen.
Financieringsbehoefte: | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 |
|---|---|---|---|---|---|
- Boekwaarde investeringen | 487.000.000 | 490.500.000 | 501.300.000 | 489.000.000 | 476.550.000 |
- Voorraden, w.o. bouwgronden in exploitatie | 64.000.000 | 61.000.000 | 61.500.000 | 78.250.000 | 87.750.000 |
- Af: Algemene voorziening Vastgoed | -16.000.000 | -16.250.000 | -17.300.000 | -17.050.000 | -16.300.000 |
Totaal financieringsbehoefte | 535.000.000 | 535.250.000 | 545.500.000 | 550.200.000 | 548.000.000 |
Financieringsbronnen: | |||||
Langlopende financiering: | |||||
- Reserves en voorzieningen | 155.000.000 | 185.000.000 | 187.400.000 | 194.950.000 | 215.100.000 |
- Langlopende geldleningen | 307.000.000 | 290.000.000 | 291.500.000 | 287.150.000 | 305.100.000 |
Totaal via langlopende financiering | 462.000.000 | 475.000.000 | 478.900.000 | 482.100.000 | 520.200.000 |
Kortlopende financiering: | |||||
- Netto leverancierskrediet | 45.000.000 | 23.500.000 | 34.250.000 | 22.600.000 | 26.300.000 |
- Kortlopende geldleningen | 33.000.000 | 37.000.000 | 33.000.000 | 44.000.000 | 0 |
- Rekening-courant krediet | -5.000.000 | -250.000 | -700.000 | 1.450.000 | 1.550.000 |
- Overige/afronding | 50.000 | -50.000 | |||
Totaal via kortlopende financiering | 73.000.000 | 60.250.000 | 66.550.000 | 68.100.000 | 27.800.000 |
Totaal financieringsbronnen | 535.000.000 | 535.250.000 | 545.450.000 | 550.200.000 | 548.000.000 |
Verloop opgenomen langlopende geldleningen (exclusief bijstandsleningen)
Een gedetailleerd overzicht van de opgenomen langlopende geldleningen vindt u hier . Het verloop van deze portefeuille in 2020 wordt hieronder weergegeven.
Omschrijving | Begroting 2020 | Rekening 2020 | ||
|---|---|---|---|---|
Bedrag | Gemiddeld rentepercentage | Bedrag | Gemiddeld rentepercentage | |
Stand per 1 januari 2020 | 288.402.978 | 2,23% | 285.402.979 | 2,25% |
Nieuw opgenomen langlopende leningen | 30.000.000 | 1,00% | 20.000.000 | 0,14% |
Reguliere aflossingen | -3.249.030 | 3,25% | -3.049.030 | 3,43% |
Renteherziening (oud percentage) | -15.000.000 | 3,54% | -15.000.000 | 3,54% |
Renteherziening (nieuw percentage) | 15.000.000 | 0,50% | 15.000.000 | -0,42% |
Stand per 31 december 2020 | 315.153.949 | 1,98% | 302.353.949 | 1,91% |
Bij het opstellen van de begroting 2020 hadden wij verwacht voor maximaal € 30 miljoen aan nieuwe langlopende geldleningen te moeten aantrekken. Uiteindelijk konden wij volstaan met twee leningen van elk € 10 miljoen. Zoals eerder in deze paragraaf al benoemd waren deze leningen iets eerder aangetrokken dan strikt noodzakelijk, om voor de middellange termijn in de financieringsbehoefte te voorzien tegen gunstige condities, daarbij speelde ook de grotere onzekerheid bij het uitbreken van de coronacrisis een rol. De belangrijkste oorzaak voor de afwijking van € 10 miljoen was vertraging in de uitgaven voor (grote) investeringen. Daarnaast zijn er diverse bijdragen/subsidies binnen gekomen die nog niet allemaal besteed zijn en is er iets meer grond verkocht dan begroot.
De aangetrokken leningen zijn tegen een fors lager rentepercentage afgesloten dan was begroot. Daarnaast was voor één lening met een hoofdsom van € 15 miljoen een renteherziening aan de orde. Deze hebben wij ook tegen een fors lager rentepercentage kunnen vastzetten dan was begroot.
Bovenstaande opsomming, tezamen met de reguliere aflossingen van in totaal € 3 miljoen tegen een gemiddeld rentepercentage van 3,54%, zorgen voor een verdere daling van de gemiddelde rente ultimo 2020 naar 1,91%.
Renteswap
Wegens een stelselwijziging in de boekhoudvoorschriften voor gemeenten in 2014 behoeft er sindsdien geen voorziening te worden gevormd voor de eventuele negatieve marktwaarde van de swap. Daarmee is het risico van de swap niet anders dan voor een gewone lening. De lening in combinatie met de swap is, net zoals in 2019, in bovenstaand overzicht van opgenomen langlopende geldleningen opgenomen. De marktwaarde van de swap per ultimo 2020 bedraagt € 11.706.419 negatief.
Liquiditeitsverloop
Zoals bijna elk jaar hadden we in het 1e kwartaal te maken met meer uitgaven dan inkomsten. Vervolgens kwamen vanaf eind maart de gemeentelijke heffingen binnen, in april de 2 aangetrokken geldleningen van ieder € 10 miljoen en eind juni de grote btw teruggaaf. Dit zorgde voor een verdere verbetering van de liquiditeitspositie. Nadien bleven de uitgaven en inkomsten tot en met ultimo 2020 behoorlijk in evenwicht.
Periode | Kasgeldlimiet | Kortgeldpositie | Kredietlimiet BNG Bank | |
vr 1-01 | -48285590 | -46143447 | -5000000 | |
|---|---|---|---|---|
jan-20 | -48285590 | -59634089 | -5000000 | |
feb-20 | -48285590 | -64106852 | -5000000 | |
mrt-20 | -48285590 | -61260225 | -5000000 | |
apr-20 | -48285590 | -36297495 | -5000000 | |
mei-20 | -48285590 | -30001629 | -5000000 | |
jun-20 | -48285590 | -702917 | -5000000 | |
jul-20 | -48285590 | 326427 | -5000000 | |
aug-20 | -48285590 | 669991 | -5000000 | |
sep-20 | -48285590 | 3223051 | -5000000 | |
okt-20 | -48285590 | -2032408 | -5000000 | |
nov-20 | -48285590 | -4732163 | -5000000 | |
dec-20 | -48285590 | -2034306 | -5000000 | |
Verloop verstrekte langlopende geldleningen (exclusief bijstandsleningen)
Een gedetailleerd overzicht van de verstrekte langlopende geldleningen vindt u hier . Het verloop van deze portefeuille wordt hieronder weergegeven.
Omschrijving | Begroting 2020 | Rekening 2020 | ||
|---|---|---|---|---|
Bedrag | Gemiddeld rentepercentage | Bedrag | Gemiddeld rentepercentage | |
Stand per 1 januari 2020 | 22.104.189 | 4,54% | 21.753.230 | 4,54% |
Nieuw verstrekte leningen | 0 | 0,00% | 841.056 | 1,30% |
Reguliere aflossingen | -1.473.514 | 3,64% | -1.473.514 | 3,62% |
Vervroegde aflossingen | 0 | 0,00% | -424.336 | n.v.t. |
Renteherziening (oud percentage) | -405.960 | 1,55% | -405.960 | 1,55% |
Renteherziening (nieuw percentage) | 405.960 | 1,55% | 405.960 | 1,40% |
Stand per 31 december 2020 | 20.630.675 | 4,61% | 20.696.436 | 4,47% |
Het verschil van bijna -/- € 351.000 per 1 januari 2020 tussen de begroting 2020 en rekening 2020 is veroorzaakt doordat er vanuit de verstrekte startersleningen Stimuleringsfonds meer vervroegde aflossingen in 2019 hebben plaatsgevonden dan voorzien.
In 2020 hebben wij 3 nieuwe geldleningen verstrekt. Een lening aan Enexis Holding van € 783.000 ter versterking van haar kapitaalpositie. Dit hebben wij samen gedaan met andere aandeelhouders. Daarnaast zijn er 2 leningen aan lokale stichtingen ter bestrijding van de gevolgen van de coronacrisis verstrekt. In totaal voor € 58.000. Er waren voor bijna € 1.474.000 aan reguliere aflossingen waarbij het grootste deel betrekking had op leningen van woningbouwcorporaties. Verder is er op de startersleningen ook in 2020 ruim € 424.000 meer (vervroegd) afgelost dan begroot.